Les REIT (Real Estate Investment Trusts) sont une forme d’investissements groupés qui permettent aux particuliers d’acheter des actions de biens immobiliers. Les REITs offrent aux investisseurs la possibilité de gagner des dividendes, de diversifier leur portefeuille et de bénéficier d’avantages fiscaux. Dans cet article, nous allons examiner ce que sont les REIT et comment vous pouvez commencer à y investir.
Qu’est ce qu’un REIT ?
Les REITs (Real Estate Investment Trusts) sont des sociétés américaines fiables créées dans les années 1960 qui investissent dans une grande variété de biens immobiliers allant des appartements et complexes industriels aux installations de self-stockage, centres commerciaux, hôpitaux et plus encore. Les REITs ont un avantage puissant par rapport aux investissements traditionnels, elles sont tenues par la loi de distribuer 90 % aux Etats-Unis (100 % au Canada ! ) ou plus de leurs bénéfices chaque année, ce qui permet une stabilité financière et des rendements constants pour les investisseurs.
Les sociétés d’investissement immobilier ou REIT sont des sociétés cotées en bourse qui achètent, gèrent et vendent des biens immobiliers tels que des immeubles de bureaux, des complexes d’appartements et des centres commerciaux. Elles sont similaires aux fonds communs de placement en ce sens qu’elles permettent aux investisseurs individuels de mettre leur argent en commun pour acheter des actifs immobiliers. Cependant, contrairement aux fonds communs de placement, les REIT offrent également aux investisseurs la possibilité de gagner des dividendes en fonction de la performance de leurs investissements. Ces dividendes peuvent être utilisés comme revenu ou réinvestis dans le fonds pour un meilleur potentiel de croissance.
Les REITs peuvent être une excellente option pour les personnes qui souhaitent investir dans l’immobilier mais qui n’ont pas nécessairement les connaissances ou l’expérience nécessaires pour acheter des propriétés directement. Avec les REITs, vous pouvez vous exposer au marché immobilier sans les tracas de l’investissement immobilier traditionnel, comme la recherche, les réparations et la gestion des locataires. En outre, les REIT offrent des avantages en matière de diversification, car elles investissent dans divers types de propriétés dans de nombreux lieux géographiques.
Il existe trois types de REITs:
- Les Equity REITs : Il s’agit des REITs les plus courrant. Ces sociétés achètent et gèrent leur propre patrimoine immobilier.
- Les Mortgages REITs : Ce sont des sociétés hypothécaires. Ces REITs prêtent de l’argent aux propriétaires et leurs revenus sont principalement issus des intérêts.
- Les Hybrids (ou Mix) REITs : Les hybrids REITs mixent les particularités des Equity REITs et des Mortgages REITs.
Les REITs offrent des rendements réguliers, ce qui peut être bénéfique en cas de repli du marché, ainsi que l’accès à une gestion immobilière performante et à des portefeuilles diversifiés. . Grâce aux REITs, les investisseurs ont accès à des propriétés qui peuvent générer des revenus considérables et s’apprécier au fil du temps.
Avantages d’investir dans un REIT
Investir dans les REITs présente plusieurs avantages, nous allons des découvrir en détail :
Investir dans un REIT vous donne accès à la diversification de plusieurs catégories d’actifs, comme les propriétés résidentielles, les immeubles de bureaux, les espaces de vente au détail, les entrepôts et les unités d’entreposage libre-service. Cette diversification permet de répartir le risque sur plusieurs secteurs et peut contribuer à réduire la volatilité globale de votre portefeuille.
Paiements de dividendes stables et prévisibles
Comme les REITs génèrent des revenus par le biais de loyers elles sont en mesure d’offrir des paiements de dividendes stables et prévisibles à leurs investisseurs. Cela les rend attrayantes pour les investisseurs qui veulent des rendements fiables.
Options de liquidité élevées
Les REITs sont négociées en bourse, ce qui signifie qu’elles peuvent être achetées et vendues rapidement. Cela les rend attrayants pour les investisseurs qui recherchent des investissements alternatifs avec des options de liquidité élevées.
Aucune contrainte de gestion directe
Contrairement à la propriété directe d’un bien immobilier, investir dans un REIT ne nécessite pas de gestion active de la part de l’investisseur, toutes les décisions et activités de gestion sont prises par le personnel professionnel. Cela permet aux investisseurs de bénéficier des avantages de l’immobilier sans avoir à gérer activement la propriété eux-mêmes.
Prix d’entrée abordable
Investir dans un REIT est relativement abordable par rapport à la propriété directe d’un bien immobilier, ce qui le rend accessible même aux petits investisseurs qui n’ont peut-être pas les ressources ou l’expérience nécessaires à la propriété directe.
Inconvénients d’investir dans des REITs
Comme pour tout investissement, les REITs présentent également des inconvénients. Nous allons les examiner :
Impossibilité de bénéficier de l’effet de levier
A la différence d’un achat immobilier classique où il est possible d’utiliser l’effet du levier du crédit immobilier. L’investissement dans un REIT n’offre pas cette possibilité.
Volatilité des REIT
Comme pour les actions, le cours des REIT est soumis aux variations et la volatilité des marchés boursiers. Les fluctuations des marchés peuvent impacter la valeur de votre portefeuille.
Risques de l’immobilier
Il existe des risques associés à l’investissement dans l’immobilier, en particulier lorsqu’il s’agit de facteurs tels que la fluctuation des valeurs des biens ou les coûts de réparation inattendus qui pourraient affecter négativement les flux de trésorerie s’ils surviennent pendant des périodes. L’inoccupation des biens immobiliers est un facteur à prendre en compte car il affecte le rendement immobilier.
Comment investir dans un REIT
L’investissement dans un REIT se fait uniquement par l’intermédiaire d’un compte-titres. Les REITs ne sont pas éligibles au PEA.
Par conséquent, c’est le PFU qui s’applique sur les plus-value soit 30 %.
Si vous cherchez à investir dans des actions de Real Estate Investment Trust (REIT), le faire par l’intermédiaire d’un courtier en ligne est une option intéressante en raison des frais plus faibles que pour les banques classiques.
Sélection des meilleurs REIT
Vous trouverez ci-dessous une sélection non-exhaustive des meilleurs REITs :
| Libellé du REIT | ISIN/TICKER |
|---|---|
| LTC Properties, Inc. | LTC |
| Farmland Partners, Inc. | FPI |
| VICI Properties | VICI |
| Claros Mortgage Trust | CMTG |
| Equity Commonwealth | EQC |
Conclusion
Investir dans un REIT peut être un excellent moyen pour les investisseurs de diversifier leur portefeuille. Il est important de peser le pour et le contre avant de prendre une décision, comprendre les avantages et les inconvénients associés à l’investissement dans un REIT vous aidera à prendre une décision éclairée sur ce qui est le mieux pour votre avenir financier. En outre, il est important d’étudier attentivement les différentes REITs avant de vous engager, car les différentes REITs peuvent présenter différents niveaux de risque en fonction de l’emplacement géographique des actifs et d’autres facteurs directement liés à la performance. Assurez-vous donc de savoir dans quoi vous vous engagez !